Obv chart school forex

On-Balance Volume (OBV) O que é On-Balance Volume (OBV) O balanço de volume (OBV) é um indicador de momento que usa o fluxo de volume para prever mudanças no preço das ações. Joseph Granville desenvolveu a métrica OBV na década de 1960. Ele acreditava que, quando o volume aumenta acentuadamente sem uma mudança significativa no preço das ações, o preço vai eventualmente saltar para cima, e vice-versa. BREAKING DOWN On-Balance Volume (OBV) A teoria por trás do OBV baseia-se na distinção entre dinheiro inteligente, ou seja, investidores institucionais e investidores de varejo menos sofisticados. Como fundos mútuos e fundos de pensão começar a comprar em uma questão que os investidores de varejo estão vendendo, o volume pode aumentar mesmo que o preço permanece relativamente nível. Eventualmente, o volume impulsiona o preço para cima. Nesse ponto, os maiores investidores começam a vender, e os investidores menores começam a comprar. Gráfico criado com TradeStation O OBV é um total de volume (positivo e negativo). Existem três regras implementadas ao calcular o OBV. São: 1. Se o preço de fechamento de hoje é mais elevado do que o preço de fechamento de ontem, então: O OBV atual OBV anterior volume de hoje. Se o preço de fechamento de hoje é mais baixo do que o preço de fechamento de ontem, então: OBV atual OBV anterior - O preço de fechamento é igual ao preço de fechamento de ontem, então: OBV atual OBV Anterior Balanço On-Balance Exemplo de Cálculo Abaixo está uma lista de 10 dias valor de um estoque hipotético preço de fechamento e volume: Dia um: preço de fechamento é igual a 10, volume igual a 25.200 ações Dia dois : Preço de fechamento igual a 10.15, volume igual a 30.000 ações Dia três: preço de fechamento é igual a 10.17, volume igual a 25.600 ações Dia quatro: preço de fechamento é igual a 10.13, volume igual a 32.000 ações Dia cinco: preço de fechamento igual a 10.11, Preço igual a 10,15, volume igual a 40 mil ações Dia 7: preço de fechamento é igual a 10,20, volume igual a 36.000 ações Dia 10: preço de fechamento é igual a 10,20, volume igual a 20,500 ações Dia 9: preço de fechamento é igual a 10,22 10.21, o volume é igual a 27.500 partes Como pode ser visto, dias dois, três, seis, sete e nove são dias de aumento, então esses volumes de negociação são adicionados ao OBV. Dias quatro, cinco e 10 são dias de baixa, portanto, esses volumes de negociação são subtraídos da OBV. No dia oito, nenhuma alteração é feita ao OBV desde que o preço de fechamento não mudou. Dado os dias, o OBV para cada um dos 10 dias é: Dia dois OBV 0 30.000 30.000 Dia três OBV 30.000 25.600 55.600 Dia quatro OBV 55.600 - 32.000 23.600 Dia cinco OBV 23.600 - 23.000 600 Dia seis OBV 600 40.000 46.600 Dia sete OBV 46.600 36.000 76.600 Dia oito OBV 76.600 Dia nove OBV 76.600 23.000 99.600 Dia 10 OBV 99.600 - 27.500 72.100Acumulação Linha de Distribuição Linha de Distribuição de Acumulação Introdução Desenvolvida por Marc Chaikin, a Linha de Distribuição de Acumulação é um indicador volumétrico projetado para medir o fluxo acumulado de dinheiro em E fora de uma segurança. Chaikin originalmente se referia ao indicador como a Linha de Fluxo de Dinheiro Cumulativo. Tal como acontece com os indicadores cumulativos, a Linha de Distribuição de Acumulação é um total corrente de cada volume de Fluxo de Dinheiro de cada período. Primeiro, um multiplicador é calculado com base na relação do próximo ao intervalo alto-baixo. Em segundo lugar, o multiplicador de fluxo de dinheiro é multiplicado pelo volume de period039s para chegar a um volume de fluxo de dinheiro. Um total corrente do Volume de Fluxo de Dinheiro forma a Linha de Distribuição de Acumulação. Os cartistas podem usar esse indicador para afirmar uma tendência subjacente à segurança ou antecipar reversões quando o indicador diverge do preço de segurança. Cálculo Existem três etapas para o cálculo da Linha de Distribuição de Acumulação (ADL). Primeiro, calcule o Money Flow Multiplier. Em segundo lugar, multiplique esse valor por volume para encontrar o Volume de Fluxo de Dinheiro. Em terceiro lugar, crie um total em execução do Money Flow Volume para formar a Linha de Distribuição de Acumulação (ADL). O Money Flow Multiplier flutua entre 1 e -1. Como tal, detém a chave para o Volume de Fluxo de Dinheiro ea Linha de Distribuição de Acumulação. O multiplicador é positivo quando o fechamento está na metade superior da faixa alta-baixa e negativo quando na metade inferior. Isso faz sentido. A pressão de compra é mais forte do que a pressão de venda quando os preços fecham na metade superior do período (e vice-versa). A Linha de Distribuição de Acumulação aumenta quando o multiplicador é positivo e cai quando o multiplicador é negativo. O multiplicador ajusta a quantidade de volume que termina no Money Flow Volume. O volume é efetivamente reduzido a menos que o Money Flow Multiplier esteja em seus extremos (1 ou -1). O multiplicador é 1 quando o fechamento está no alto e -1 quando o fechamento está no baixo. Todo o volume é positivo quando 1 e todo o volume é negativo quando -1. Em .50, somente a metade do volume traduz no volume do fluxo de dinheiro do período039s. A tabela abaixo mostra os Multiplicadores de Fluxo de Dinheiro, Volume de Fluxo de Dinheiro e Linha de Distribuição de Acumulação para Pesquisa em Movimento (RIMM). Observe como o multiplicador está entre 0,5 e 1 quando o fechamento é forte e entre -50 e -1 quando o fechamento é fraco. Clique aqui para obter um cálculo da linha de distribuição de acumulação em uma planilha do Excel. Interpretação A Linha de Distribuição de Acumulação é uma medida cumulativa do fluxo de volume de cada período, ou fluxo de dinheiro. Um multiplicador positivo alto combinado com o volume elevado mostra a pressão de compra forte que empurra o indicador mais altamente. Inversamente, um número negativo baixo combinado com o volume elevado reflete a pressão vendendo forte que empurra o indicador mais baixo. Fluxo de Dinheiro O volume acumula-se para formar uma linha que confirma ou contradiz a tendência de preço subjacente. Nesse sentido, o indicador é usado para reforçar a tendência subjacente ou lançar dúvidas sobre sua sustentabilidade. Uma tendência de alta nos preços com uma tendência de baixa na Linha de Distribuição de Acumulação sugere pressão de venda subjacente (distribuição) que poderia prever uma inversão de baixa no gráfico de preços. Uma tendência de baixa nos preços com uma tendência de alta na Linha de Distribuição de Acumulação indica uma pressão de compra subjacente (acumulação) que poderia prenunciar uma inversão de alta nos preços. ADL versus OBV A Linha de Distribuição de Acumulação e o Volume de Balanço (OBV) são indicadores cumulativos baseados em volume que às vezes se movem em direções opostas porque suas fórmulas básicas são diferentes. Joe Granville desenvolveu On Balance Volume (OBV) como uma medida cumulativa de fluxo de volume positivo e negativo. OBV adiciona um volume total de period039s quando o close está para cima e subtrai-lo quando o fechamento está para baixo. Um total cumulativo deste fluxo de volume positivo e negativo forma a linha OBV. Esta linha pode então ser comparada com o gráfico de preços do título subjacente para procurar divergências ou confirmação. Como a fórmula acima mostra, Chaikin tomou uma abordagem diferente, ignorando completamente a mudança de um período para o outro. Em vez disso, a Linha de Distribuição de Acumulação concentra-se no nível do estreito relativo ao intervalo alto-baixo para um dado período (dia, semana, mês). Com esta fórmula, uma segurança poderia gap para baixo e fechar significativamente menor, mas a Linha de Distribuição Accumulation iria subir se o fechamento estavam acima do ponto médio da faixa alta-baixa. O gráfico acima mostra Clorox (CLX) com uma grande abertura para baixo e um próximo perto do topo da gama high-low do dia. OBV moveu-se agudamente mais baixo porque o fim estava abaixo do fim anterior. A linha de distribuição da acumulação moveu-se mais altamente porque o fechamento estava perto da elevação do dia. Confirmação de tendência A confirmação de tendência é um conceito bem direto. Uma tendência de alta na linha de distribuição de acumulação reforça uma tendência de alta no gráfico de preços e vice-versa. O gráfico abaixo mostra Freeport McMoran (FCX) e a linha de distribuição de acumulação avançando em fevereiro-março, diminuindo de abril a junho e avançando de julho para janeiro. A Linha de Distribuição de Acumulação confirmou cada uma destas tendências de preços. Divergências Divergências bullish e bearish são onde começa começar interessante. Uma divergência de alta ocorre quando o preço se move para novos mínimos, mas a linha de distribuição de acumulação não confirma esses baixos e move-se mais alto. Uma crescente linha de distribuição de acumulação mostra, bem, a acumulação. Pense nisso como basicamente stealth compra pressão. Baseado na teoria que o volume precede o preço, os chartists devem estar no alerta para uma reversão bullish na carta do preço. O gráfico acima mostra Nordstrom (JWN) com a linha de distribuição de acumulação. Observe como é fácil comparar a ação de preço quando o indicador é colocado atrás do gráfico de preços. O indicador (rosa) e a tendência de preços se movimentaram em uníssono de fevereiro a junho. Sinais de acumulação surgiram como o indicador de fundo no início de julho e começou a mover-se mais alto. O JWN mudou-se para uma nova baixa no final de agosto. Mesmo que o indicador mostrou sinais de pressão de compra, era importante esperar por um catalisador de alta ou confirmação na tabela de preços. Este catalisador veio como o estoque gapped up e subiu em grande volume. Uma divergência de baixa ocorre quando o preço se move para novos máximos, mas a Linha de Distribuição de Acumulação não confirma e se move para baixo. Isso mostra a distribuição ou pressão de venda subjacente que pode prever uma inversão de baixa no gráfico de preços. O gráfico acima mostra a Southwest Airlines (LUV) com a linha de distribuição de acumulação atingindo um pico de dois meses à frente dos preços. O indicador não só atingiu um pico, mas também se moveu em março e abril, o que refletiu alguma pressão de venda. LUV confirmou fraqueza com uma quebra de apoio no gráfico de preços e RSI movido abaixo de 40 pouco depois. RSI freqüentemente negocia em zonas de touro (40-80) e zonas de urso (20-60). RSI realizada na zona de touro até o início de maio e, em seguida, mudou-se para uma zona de urso. Desligar com Preços A Linha de Distribuição de Acumulação é um indicador baseado em um derivado de preço e volume. Isso faz com que pelo menos duas etapas sejam removidas do preço real do título subjacente. Além disso, o Money Flow Multiplier não leva em conta as variações de preços de período para período. Como tal, não se pode esperar que ele sempre afirme a ação do preço ou preveja com sucesso as reversões de preços com divergências. Às vezes, há um, suspiro, desconectar entre os preços eo indicador. Às vezes, a linha de distribuição de acúmulo simplesmente não funciona. É por isso que é de vital importância utilizar a Linha de Distribuição de Acumulação e todos os indicadores para o efeito, em conjunto com a análise de preços / tendências e / ou outros indicadores. Conclusões A linha de distribuição de acumulação pode ser usada para medir o fluxo geral de volume. Uma tendência de alta indica que a pressão de compra está prevalecendo em uma base regular, enquanto uma tendência de baixa indica que a pressão de venda está prevalecendo. As divergências bullish e bearish servem como alertas para uma reversão potencial na carta de preço. Como com todos os indicadores, é importante usar a Linha de Distribuição de Acúmulo em conjunto com outros aspectos da análise técnica, tais como osciladores de momentum e padrões de gráficos. Não é um indicador independente. SharpCharts A linha de distribuição de acumulação está disponível no SharpCharts como um indicador. Após a seleção, o indicador pode ser posicionado acima, abaixo ou atrás do preço do título subjacente. O posicionamento por trás do preço facilita a comparação com o valor subjacente. Os cartistas também podem adicionar uma média móvel ao indicador usando as opções avançadas. Clique aqui para um gráfico ao vivo com a Linha de Distribuição de Acumulação. Sugestões de varredura divergência bullish em OBV e ADL. Esta verificação começa com uma base de ações que são uma média de pelo menos 10 no preço e 100.000 volume diário nos últimos 60 dias. As divergências bullish potenciais são encontradas procurando por ações onde o preço é ABAIXO da SMA de 65 dias e 20 SMA de dia, mas OBV ea linha de distribuição de acumulação são ACIMA da SMA de 65 dias e 20-dia SMA. Divergência bearish em OBV e ADL. Esta verificação começa com uma base de ações que são uma média de pelo menos 10 no preço e 100.000 volume diário nos últimos 60 dias. Potenciais divergências de baixa são encontradas procurando por ações onde o preço é ACIMA da SMA de 65 dias e SMA de 20 dias, mas OBV ea Linha de Distribuição de Acumulação ABAIXO da SMA de 65 dias e da SMA de 20 dias. Estudo Adicional Este livro cobre tudo com explicações que são simples e claras. Murphy abrange a maioria dos padrões gráficos e indicadores. Um capítulo completo é dedicado à compreensão de volume e interesse aberto. Análise Técnica dos Mercados Financeiros John J. MurphyOn Volume de Balanço (OBV) Sobre o Volume de Balanço (OBV) Introdução No Balanço Volume (OBV) mede a pressão de compra e venda como um indicador cumulativo que acrescenta volume em dias e subtrai volume em dias de baixa. OBV foi desenvolvido por Joe Granville e introduzido em seu livro 1963, Granville039s nova chave para lucros do mercado de ações. Foi um dos primeiros indicadores a medir fluxo de volume positivo e negativo. Os cartistas podem procurar divergências entre OBV e preço para prever movimentos de preços ou usar OBV para confirmar as tendências de preços. Cálculo A linha On Balance Volume (OBV) é simplesmente um total corrente de volume positivo e negativo. O volume de um período é positivo quando o fechamento está acima do fechamento anterior. O volume de um período é negativo quando o fechamento está abaixo do fechamento anterior. Os dados na tabela acima vêm do Wal-mart (WMT). Volume foram arredondados e são mostrados em 1000039s. Em outras palavras, 8,200 realmente é igual a 8,200,000 ou 8,2 milhões de ações. Primeiramente, devemos determinar se Wal-mart fechou acima (1) ou para baixo (-1). Este número é agora utilizado como multiplicador de volume para calcular volume positivo ou negativo. A última coluna (OBV) forma o total de corrida para o volume positivo / negativo. Como OBV tem de começar em algum lugar, o primeiro valor (8200) é simplesmente igual ao primeiro volume positivo / negativo do primeiro período. O gráfico abaixo mostra Wal-mart com volume e OBV. Interpretação Granville teorizou que o volume precede o preço. O OBV sobe quando o volume em dias ascendentes ultrapassa o volume em dias de baixa. OBV cai quando o volume nos dias de baixo é mais forte. Um OBV em alta reflete uma pressão de volume positiva que pode levar a preços mais altos. Por outro lado, queda OBV reflete negativo volume pressão que pode prefigurar preços mais baixos. Granville observou em sua pesquisa que o OBV mudaria frequentemente antes do preço. Esperar preços para mover-se mais alto se OBV está subindo, enquanto os preços são plana ou em movimento para baixo. Esperar preços para mover mais baixo se OBV está caindo, enquanto os preços são plana ou subindo. O valor absoluto de OBV não é importante. Os cartistas deveriam focar nas características da linha OBV. Primeiro defina a tendência para OBV. Em segundo lugar, determine se a tendência atual corresponde à tendência do valor subjacente. Terceiro, procure potenciais níveis de suporte ou resistência. Uma vez quebrado, a tendência para OBV mudará e estas rupturas podem ser usadas gerar sinais. Observe também que OBV é baseado em preços de fechamento. Portanto, os preços de fechamento devem ser considerados ao procurar divergências ou quebras de suporte / resistência. E, finalmente, picos de volume às vezes pode jogar fora o indicador, causando um movimento brusco que exigirá um período de sedimentação. Divergências Os sinais de divergência de alta e de baixa podem ser usados ​​para antecipar uma inversão de tendência. Estes sinais são verdadeiramente baseados na teoria de que o volume precede os preços. Uma divergência de alta ocorre quando o OBV se move mais alto ou forma um nível mais baixo mesmo quando os preços se movem para baixo ou forjam uma baixa mais baixa. Uma divergência de baixa se forma quando o OBV move-se mais baixo ou forma uma baixa mais baixa mesmo enquanto os preços se movem mais altamente ou forjam uma elevação mais elevada. A divergência entre OBV e preço deve alertar os chartists que uma reversão do preço poderia estar na factura. O gráfico para Starbucks (SBUX) mostra uma divergência bullish que dá forma em julho. No gráfico de preços, SBUX movido abaixo de sua baixa de junho com uma menor baixa no início de julho. OBV, por outro lado, manteve-se acima de seu mínimo de junho para formar uma divergência de alta. OBV passou a quebrar a resistência antes SBUX quebrou a resistência. Este foi um caso clássico de preço de volume líder. SBUX quebrou a resistência uma semana mais tarde e continuou acima de 20 para um ganho de 30 por cento. O segundo gráfico mostra OBV movendo-se mais alto como Texas Instruments (TXN) comércios dentro de um intervalo. Aumento OBV durante uma faixa de negociação indica acumulação, que é otimista. O gráfico para a Medtronic (MDT) mostra uma divergência de baixa com o preço líder de volume mais baixo. As linhas pontilhadas a azul identificam o período de divergência. MDT movido mais alto (43 a 45) como OBV movido mais baixo. Observe também que OBV quebrou apoio durante este período de divergência. A tendência de alta em OBV reverteu com a quebra abaixo da baixa de fevereiro. A MDT, por outro lado, ainda estava se movendo mais alto. Volume finalmente ganhou o dia como MDT seguido volume menor com um declínio para o 30s baixo. O segundo gráfico mostra Valero Energy (VLO) com OBV formando uma divergência de baixa em abril e uma confirmação de quebra de apoio em maio. OBV confirmação de tendência pode ser usado para confirmar uma tendência de preços, breakout upside ou breakside downside. O gráfico para Best Buy (BBY) mostra três sinais de confirmação, bem como a confirmação da tendência de preços. OBV e ABY movimentaram-se mais baixo em dezembro-janeiro, mais elevado de março a abril, mais baixo de maio a agosto e mais alto de setembro a outubro. As tendências em OBV corresponderam à tendência em ABY. A OBV também confirmou as inversões de tendência em ABY. Observe como BBY quebrou sua linha de tendência de queda no final de fevereiro e OBV confirmou com uma ruptura de resistência em março. O BBY quebrou sua linha de tendência no final de abril e OBV confirmou com uma pausa de apoio no início de maio. BBY quebrou sua linha de tendência de queda no início de setembro e OBV confirmou com uma quebra de linha de tendência uma semana depois. Estes sinais coincidentes indicaram que o volume positivo e o negativo estavam em harmonia com o preço. Às vezes, OBV move passo a passo com a segurança subjacente. Neste caso, OBV está confirmando a força da tendência subjacente, seja para baixo ou para cima. O gráfico para Autozone (AZO) mostra preços como uma linha preta e OBV como uma linha cor-de-rosa. Ambos se moveram firmemente mais altamente de novembro 2009 até outubro 2010. O volume positivo permaneceu forte durante todo o avanço. Conclusões On Balance Volume (OBV) é um indicador simples que usa volume e preço para medir a pressão de compra e a pressão de venda. A pressão de compra é evidente quando o volume positivo excede o volume negativo ea linha OBV sobe. A pressão de venda está presente quando o volume negativo excede o volume positivo e a linha de OBV cai. Chartists pode usar OBV para confirmar a tendência subjacente ou olhar para as divergências que podem prefigurar uma mudança de preço. Como com todos os indicadores, é importante usar OBV em conjunto com outros aspectos da análise técnica. Não é um indicador sozinho. OBV pode ser combinado com análise de padrão básico ou para confirmar sinais de osciladores de momento. SharpCharts e On Balance Volume On Balance Volume (OBV) está disponível no SharpCharts como um indicador. Após a seleção, o OBV pode ser posicionado acima, abaixo ou atrás do gráfico de preço do título subjacente. Posicioná-lo por trás do gráfico torna fácil comparar OBV com a segurança subjacente. Os Chartists podem também adicionar uma média móvel ou um outro indicador ao OBV selecionando opções avançadas, que é à direita da posição do indicador. Clique aqui para um gráfico ao vivo com On Balance Volume. Sugestões de varredura divergência bullish em OBV e ADL. Esta verificação começa com uma base de ações que são uma média de pelo menos 10 no preço e 100.000 volume diário nos últimos 60 dias. As divergências bullish potenciais são encontradas procurando por ações onde o preço é ABAIXO da SMA de 65 dias e 20 SMA de dia, mas OBV ea linha de distribuição de acumulação são ACIMA da SMA de 65 dias e 20-dia SMA. Divergência bearish em OBV e ADL. Esta verificação começa com uma base de ações que são uma média de pelo menos 10 no preço e 100.000 volume diário nos últimos 60 dias. Potenciais divergências de baixa são encontradas procurando por ações onde o preço é ACIMA da SMA de 65 dias e SMA de 20 dias, mas OBV ea Linha de Distribuição de Acumulação ABAIXO da SMA de 65 dias e da SMA de 20 dias. Para efeitos de digitalização, os dados diários de volume são incompletos durante o dia de negociação. Ao executar essas verificações com indicadores baseados em volume, certifique-se de basear a verificação no último encerramento do mercado. Exemplos de outros indicadores baseados em volume incluem Acumulação / Distribuição, Chaikin Money Flow e o PVO. Estudo Adicional Este livro cobre tudo com explicações que são simples e claras. Murphy abrange todos os padrões de cartas principais e indicadores, incluindo OBV. Um capítulo completo é dedicado à compreensão de volume e interesse aberto. Análise Técnica dos Mercados Financeiros John J. Murphy